Analyse technique, les bases pour trader en bourse
- Publié le Mercredi 28 octobre 2020 à
- Apprendre la bourse
- Source : Leguideboursier.com
L'analyse technique, un outil utilisé par les traders
L'analyse technique est l'une des méthodes les plus populaires utilisée par les traders pour faire de la spéculation sur les marchés boursiers.
Afin de faciliter leur processus de prise de décision, de nombreux day traders et scalpers utilisent des stratégies dont le fondement est basé sur l'analyse technique.
L'analyse technique consiste en l`étude des graphiques de cours de la bourse et de différents indicateurs déduits des cours de bourse du passé dans le but de prévoir l'évolution des marchés.
Elle se sert donc du passé pour obtenir des signaux d'achat et de vente. Les indicateurs techniques utilisés en analyse technique sont des formules ou calculs mathématiques basés sur l'étude des cours et parfois des volumes dont le but est d'aider le trader à prendre de meilleures décisions. En effet, un indicateur technique permet d'identifier des points d'entrées et de sorties, d'obtenir des signaux d'achat et de vente sur les marchés boursiers ou de visualiser graphiquement l'évolution de la vitesse et de la qualité d'un mouvement sur une période donnée. En somme, en analyse technique les indicateurs boursiers permettent de prédire l'évolution future des prix sur les marchés boursiers. Si vous maitrisez les avantages et les limites de cette méthodolgie, cela vous permettra de devenir un meilleur trader ou investisseur.
Principes de l'analyse technique
Le principe fondamental de l'analyse technique est que le prix reflète toutes les informations pertinentes du marché boursier. Un analyste technique se base sur l'historique d'un indice (CAC40, DAX, Dow Jones,etc) ou d'un titre en bourse en faisant abstraction des facteurs économiques ou fondamentaux, car il part de l'hypothèse que le prix a tendance à se répéter en raison du comportement collectif des traders. Par conséquent, l'analyse technique se concentre sur les principes suivants :
- L'histoire a tendance à se répéter
- Les prix évoluent dans des tendances
- Toutes les informations sont déjà reflétées par les prix
L'histoire se répète en bourse
L'analyse technique est l'étude de ce qui est arrivé au cours d'un titre dans le passé avec l'espoir que l'histoire tend à se répéter.
Bon nombre des schémas graphiques de l'analyse technique sont utilisés depuis de nombreuses années, et on croit qu'ils sont toujours pertinents parce qu'ils illustrent des schémas d'évolution des prix qui se répètent.
Ce caractère répétitif des mouvements de prix est attribué à la psychologie du marché.
Les prix évoluent dans des tendances
Les analystes techniques estiment que les prix ont une tendance directionnelle, c'est-à-dire à la hausse, à la baisse, en diagonale, ou à l'horizontale. La définition de base d'une tendance des prix a été initialement proposée par la théorie de Dow
Toutes les informations sont déjà reflétées par les prix
Les analystes techniques estiment qu'il est important de comprendre ce que les traders pensent que les prix sont connues et perçues par tous les acteurs du marché boursier.
Les indicateurs techniques issus de l'analyse technique pour trader en Bourse
Les indicateurs techniques sont définis en plusieurs catégories : Les indicateurs de tendance, Les indicateurs de momentum,Les indicateurs de volume, Les indicateurs oscillateur, Les indicateurs de volatilité. Afin de débuter notre dossier sur les indicateurs nous vous présentons l'un des plus connus par les traders, il se nomme le RSI .
Nous avons aussi un autre indicateur technique très populaire chez les traders, ce sont les Points pivots .
Dans la liste ci-dessous, vous trouverez également la liste des indicateurs les plus plus populairesv, et apprendrez les concepts de base de l'analyse technique qui ont pour objectif de vous présenter les forces et ses faiblesses et de vous familiariser avec les termes et concepts de base qu'est l'analyse technique.
Les indicateurs mathématiques et graphiques de l'analyse technique
- Les indicateurs du Trader Bill Williams
- Les Fractales de bills williams
- Williams Ultimate Oscillator
- Le Commodity Channel Index (CCI)
- Volume rate of change ou VRC
- Le Polarized Fractal Efficiency
- Le Raff Regression Channel Break Out
- L'indicateur de régression linéaire
- L'indicateur de pente régression linéaire
- Stochastique RSI ou StochRSI
- Les indicateurs de Fibonacci
Qu`est-ce que l`analyse technique ?
L`analyse technique consiste à analyser et prévoir l'évolution des cours de bourse sur les marchés boursiers, en utilisant l`historique des graphes d`un instrument. Elle a comme postulat que si un trader peut distinguer des tendances sur le marché boursier, alors celles-ci peuvent constituer une prédiction relativement fiable sur l'évolution des prix. Les analystes utilisent de nombreux indicateurs selon deux approches complémentaires : l'analyse technique graphique et l'analyse technique statistique ou mathématique. Dans l'analyse technique, les prix des titres ont tendance à évoluer selon des tendances observables avec des prix qui évoluent dans la tendance. La tendance est considérée comme intacte jusqu'à ce que la ligne de tendance soit cassée. Une fois qu'une tendance a été établie, il est plus probable que l'évolution future des prix aille dans la même direction que la tendance plutôt que dans le sens contraire. Le vieil adage "la tendance est votre ami" signifie que vous devez trader dans la même direction que la tendance.
Afin d'en savoir un peu plus sur l'analyse technique et vous aidez dans vos opérations ou vos placements, nous vous invitons à consulter les articles ci-dessous :
L'analyse technique : Une étude de l'offre et de la demande
Quand on enlève toutes les cloches et tous les sifflets, l'analyse technique est essentiellement une étude de l'offre et de la demande
. Si vous comprenez les avantages et les limites de l'analyse technique, elle peut vous donner un nouvel ensemble d'outils ou de compétences qui vous aideront à devenir un meilleur trader ou investisseur. Gardez à l'esprit que l'analyse technique est effectuée par des humains ; ce n'est pas une science exacte et, en tant que telle, n'est pas parfaite.
Analyse technique et analyse fondamentale
Les principes de base de l'analyse technique sont basés sur l'étude du cours de bourse et sont souvent utilisées en complément de l'analyse fondamentale.
En effet, pour prévoir les tendances futures des actions ou des paires de devises sur le marché des changes, les traders utilisent l'analyse technique et/ou l'analyse fondamentale.
Si l'objectif des deux analyses est le même, elles reposent sur des bases différentes.
Alors que l`analyse fondamentale se concentre sur la valeur réelle d`un actif, en prenant en considération la teneur des facteurs externes et de la valeur intrinsèque d'une société, l`analyse technique est fondée sur l'étude graphique de ce même actif.
En effet, l'analyse fondamentale consiste à analyser les caractéristiques d'une entreprise afin d'en estimer la valeur.
L'analyse technique adopte une approche totalement différente ; elle ne se soucie pas de la "valeur" d'une entreprise. L'analyse technique ne s'intéresse qu'à l'évolution des prix sur le marché, elle est fondée sur les 3 principes de base suivants :
- Toutes les informations connues relatives au titre sont reflétées dans le cours de l'action, y compris les facteurs fondamentaux.
- Dès que de nouvelles informations sont mises au jour, elles se répercutent immédiatement sur le cours de l'action.
- Les prix évoluent selon les tendances
Ces deux approches sont complémentaires, même si certains traders font la part des choses.
En effet, une grande partie de traders s'estiment être des techniciens et se consacrent uniquement à l'étude des tendances et ne prennent pas en considération les actualités économiques des sociétés ou de l'économie en général.
La seule chose qui a un sens pour eux, c'est le cours de l'action ou de l'actif financier, les autres données n'ont aucune utilité.
Les signaux d'entrée sont basées sur la formation des prix et des signaux d'indicateurs techniques.
Généralement, pour les traders, cette méthode est considérée comme plus fiable que l'analyse fondamentale, ceci, ne constitue pas une règle en soit.
En réalité, le principal avantage de l'analyse technique, c'est sa simplicité.
Sachez qu'il est tout à fait possible de maîtriser les outils et graphiques techniques tout en ayant aucune connaissance des marchés boursiers.
A l'inverse, une autre catégorie d'investisseur, ne se considère pas comme des techniciens, mais s'attache plutôt à comprendre et analyser les données macro et micro économique.
Ces traders ont pour activité de surveiller les publications de données macroéconomiques, ils s'adonnent à étudier l'actualité boursière et déchiffrer les données du jour.
Par exemple, ils étudient les rapports que publient régulièrement chaque pays en révélant la santé de son économie.
Les données ayant le plus fort impact sur les prix des actions et le cours des devises sont ceux relatifs à l'emploi, au PIB ou à l'inflation.
Les déclarations des banques centrales sont également très suivies car elles peuvent apporter beaucoup de volatilité sur le marché boursier.
En analyse fondamentale, on achète ou on vend lorsqu'un actif devient sous-évalué ou sur évalué.
Les traders qui utilisent l'analyse technique sont constitués de traders à court terme et passent des opérations sur une journée, plusieurs heures, plusieurs minutes voir même sur quelques seconde.
L'autre groupe d'investisseur est plutôt constitué de personnes qui passent des opérations pendant des mois, des semaines, ou des jours.
L'analyse technique n'est pas meilleure que l'analyse fondamentale et l'inverse est également vrai, ces deux méthodes sont plutôt complémentaires.
