Market timing : Définition
Le "market timing" est une stratégie d'investissement qui vise à anticiper les mouvements futurs du marché financier, tels que les fluctuations des prix des actions, des obligations et autres actifs, afin de prendre des décisions d'achat ou de vente opportunes. Cette approche repose sur l'idée que les marchés financiers connaissent des périodes de hausse et de baisse, et que l'on peut obtenir des rendements supérieurs en achetant lorsque les prix sont bas et en vendant lorsque les prix sont élevés.
Cependant, le market timing est une stratégie complexe et risquée, car il est difficile de prévoir avec précision les mouvements du marché. Les tentatives de timing peuvent entraîner des conséquences indésirables, notamment des pertes financières, des coûts de transaction élevés et une performance globale inférieure à celle du marché.
Les investisseurs qui utilisent le market timing doivent faire preuve d'une connaissance approfondie des marchés financiers, ainsi que d'une analyse rigoureuse des facteurs économiques et des tendances qui influencent les cours. Même pour les investisseurs chevronnés, le market timing reste une approche risquée et la plupart des professionnels de la finance recommandent plutôt une approche de gestion de portefeuille à long terme, basée sur la diversification et l'allocation d'actifs, pour atteindre des objectifs financiers à long terme de manière plus prudente.
Rappel : la définition Market timing est issue du Guide stratégie en bourse.
0 Commentaire