Le cac 40 et le dax en zone de turbulence : un krach boursier est-il imminent en 2023 ?

Après un début d'année prometteur, suivi d'une période de stabilité en été, les marchés boursiers mondiaux ont subi une soudaine correction, ce qui a surpris de nombreux investisseurs.

Cette chute des valeurs boursières s'est accompagnée d'une hausse inattendue de la volatilité, mesurée par un indicateur appelé VIX , qui a dépassé le niveau de 20. Cela signifie que les marchés sont actuellement en stress, tandis que les investisseurs se demandent si les taux d'intérêt aux États-Unis vont augmenter d'ici la fin de l'année.

En effet, lors de son discours devant l'Economic Club de New York la semaine dernière, Jerome Powell, le président de la Réserve fédérale (la Fed), a noté que l'économie se portait bien dans l'ensemble. Cependant, il a souligné que l'objectif de maintenir une inflation proche de 2% n'était pas encore pleinement atteint. Cette constatation pourrait justifier une éventuelle relèvement des taux d'intérêt à l'avenir.

Ainsi, le spectre d'une correction majeure sur les marchés hante les investisseurs depuis quelques semaines. Vendredi, la Bourse de Paris a connu une semaine difficile, marquée par des préoccupations liées à la situation géopolitique et des taux d'intérêt élevés, les plus élevés en près de 20 ans. En fin de séance, l'indice CAC40 a terminé en baisse, avec un recul de -1,52% ramenant l'indice à 6816 points. Cette baisse est principalement due aux performances négatives de certaines entreprises telles que Publicis qui a chuté de -3,5% et Eurofins Scientific et STMicroelectronicsde -3,1%.Au cours de la semaine écoulée, le CAC40 a perdu 2,6% de sa valeur, réduisant ainsi son gain annuel à seulement 5,3%.

Les analystes techniques noteront que le niveau de soutien clé à 6880 points, établi le 15 mars, n'a pas résisté lors de cette séance particulière, connue sous le nom de '3 sorcières'. Habituellement, ce niveau aurait pu être défendu avec plus de conviction et de succès dans des circonstances différentes.

En ce qui concerne l'indice allemand, le DAX a franchi la barre des 15 000 points pour la première fois depuis mars, suscitant des inquiétudes quant à la perspective d'un effondrement boursier imminent.

Le grand krach est-il pour maintenant ?

La confiance sur les marchés boursiers est actuellement fragile. L'annonce du président de la Réserve fédérale, Jerome Powell, suggérant une possible augmentation des taux d'intérêt, a contribué de manière significative à la baisse des actions vendredi. Cette situation a suscité des inquiétudes chez de nombreux investisseurs quant à une éventuelle chute des marchés actions dans les prochains mois. La question qui se pose alors est : quels éléments pourraient déclencher une telle crise ?

La question de l'avènement d'un krach boursier majeur est légitime. Actuellement, les signaux économiques laissent penser qu'une crise pourrait se profiler. Dans le monde entier, les consommateurs font preuve de prudence en raison de l'inflation et des incertitudes concernant l'avenir. Même aux États-Unis, ces inquiétudes sont palpables, en partie en raison de la reprise des remboursements des prêts étudiants, conséquence d'une décision du gouvernement Biden.

Plusieurs facteurs laissent penser qu'une vente massive sur les marchés boursiers est envisageable. Par exemple, les marchés obligataires deviennent de plus en plus attractifs, incitant les investisseurs à retirer des fonds du marché boursier. De plus, l'engouement médiatique pour le secteur de l'intelligence artificielle montre des signes d'essoufflement.

En conséquence, un krach sur le CAC 40 et le DAX et autres indices majeurs semble plausible, mais quels facteurs s'y opposent ?

Des signaux positifs viennent tempérer la possibilité d'un krach

Une raison de rester optimiste quant à un éventuel krach est ce qu'on appelle la saisonnalité. Traditionnellement, au début du quatrième trimestre, les marchés boursiers ont tendance à monter, comme cela s'est produit dans plus de 80 % des cas par le passé. C'est pourquoi on parle souvent d'un "rallye de fin d'année".

De plus, il y a des signaux positifs provenant des entreprises, car de nombreuses sociétés ont commencé à publier des résultats encourageants et à revoir à la hausse leurs perspectives.

De ce fait, il est actuellement difficile de savoir si le marché va réellement baisser, cependant, les investisseurs peuvent prendre des mesures préventives en se préparant à une éventuelle chute.

Que doivent faire les investisseurs lorsqu'un krach est imminent ?

Lorsqu'un krach boursier est imminent, les investisseurs doivent prendre des mesures prudentes pour protéger leur portefeuille et gérer le risque. Voici quelques étapes importantes à considérer :

Restez calme : La panique peut entraîner des décisions impulsives. Restez rationnel et évitez de vendre précipitamment.

Révisez votre portefeuille : Passez en revue vos investissements et déterminez quels actifs sont les plus à risque en cas de krach. Évaluez la diversification de votre portefeuille.

Renforcez la diversification : Si votre portefeuille est fortement concentré dans un secteur ou une classe d'actifs, envisagez de diversifier davantage. La diversification peut atténuer les pertes en cas de krach.

Réalisez des ajustements prudents : Si vous avez des positions surévaluées ou à haut risque, envisagez de réduire votre exposition à ces actifs. Cela peut aider à protéger une partie de votre capital.

Conservez de la liquidité : Avoir de l'argent disponible en cas de krach peut vous permettre de saisir des opportunités d'achat lorsque les marchés sont à des niveaux plus bas.

Révisez votre horizon d'investissement : Si vous avez besoin de liquidités à court terme, assurez-vous de ne pas être trop exposé aux actifs volatils.

Restez informé : Tenez-vous au courant des nouvelles économiques, des développements politiques et des événements mondiaux qui pourraient influencer les marchés.

Ayez un plan de gestion des risques : Définissez des limites pour vos pertes potentielles et suivez-les. Utilisez des ordres stop ou des mécanismes de protection de portefeuille si nécessaire.

Consultez un conseiller financier : Si vous avez des préoccupations ou si vous n'êtes pas sûr de la manière de gérer votre portefeuille en période de crise, consultez un professionnel de la finance pour obtenir des conseils personnalisés.

Gardez un oeil sur l'avenir : Rappelez-vous que les marchés sont cycliques. Même en cas de krach, les marchés ont historiquement montré une capacité à se redresser à long terme. Restez concentré sur vos objectifs financiers à long terme.

Il est essentiel de noter que les actions à prendre dépendront de la situation personnelle de chaque investisseur, de ses objectifs, de sa tolérance au risque et de sa stratégie d'investissement. La clé est d'être préparé et de prendre des décisions réfléchies pour minimiser les pertes potentielles et saisir les opportunités qui peuvent se présenter lors d'un krach.

Enfin, pour ceux qui sont prêts à faire face à une éventuelle période de ventes massives, il n'y a pas de raison de s'inquiéter. À long terme, le marché boursier continue de croître, et une crise peut en réalité offrir une occasion exceptionnelle aux investisseurs courageux d'augmenter leur richesse grâce aux actions.