Quelle stratégie adopter sur les marchés financiers en 2024 ?

Les périodes de crise peuvent révéler de bons points d'entrée sur certains investissements, il est donc essentiel d'adopter une stratégie d'investissement solide pour maximiser les bénéfices et réduire les risques. Chez ALTI TRADING, leader francophone de la formation à l'investissement sur les marchés financiers , nous croyons en la diversification des portefeuilles d'investissement, plus que jamais en période d'incertitude économique comme nous connaissons aujourd'hui. Dans cet article, nous explorerons cette diversification et les actifs qui pourraient se révéler intéressants en 2024.

2023, bonne ou mauvaise année sur les marchés financiers ?

Fin 2022, les analystes tenaient tous un discours prudent, craignant un effondrement du marché. Qu'en est-il réellement aujourd'hui, un an après ? Le pire n'a pas eu lieu, la majeure partie des indices ont même progressé et les politiques monétaires strictes en Europe et aux USA n'ont pas encore eu de véritables impacts sur la santé financière des entreprises (attention à l'atterrissage possible en 2024) :

- CAC 40 : une progression de +14,68% entre le 02 janvier et le 28 décembre 2023, avec un plus haut à plus de 7582 points courant décembre.

- S&P 500 : un joli bon de +25% sur la même période, avec un plus haut au moment de la rédaction de cet article à plus de 4781 points

- Nikkei 225 : le principal indice de la bourse de Tokyo lui surclasse ces deux homologues français et américain avec une progression de +30% sur l'année.

À noter toutefois, que ces belles envolées sont le fruit de quelques belles performances d'entreprises sur le marché, et non de la majorité.

Si on prend le secteur de la tech, il fallait avoir les sept magnifiques (Apple, Microsoft, Alphabet, Amazon, Nvidia, Meta et Tesla) en portefeuille pour s'assurer de performances positives à l'exception de quelques pépites comme Eli Lilly&Co par exemple (+60%).

Investir en actions ou obligations en 2024 ?

On l'a vu, les secteurs de la tech ou de la santé même ont connu une belle année 2023 portées par quelques entreprises du secteur. Cette dynamique ne durera peut-être pas pour

l'année à venir. Que faire, sur quoi porter nos investissements et comment diversifier notre portefeuille ?

Les taux élevés des politiques monétaires américaines, européennes, mettent en avant de nouvelles opportunités à saisir : obligations, Sicav, …

En effet, le mois dernier, prêter à l'Etat français rapportait 3% à deux ans, ou encore mieux, 5,5% pour les bons du Trésor américain.

Les SICAV (Sociétés d'Investissements à Capital Variable) quant à elles, se sont montrées généreuses en 2023, gagnant plus de 4% net pour les emprunts privés de qualité et 7,4% pour les high yield (émetteurs de moins bonne facture).

Bien évidemment, il faudra surveiller de prêt une future baisse des taux des banques centrales courant 2024 qui pourrait rebattre les cartes entre obligations et actions au profit de ces dernières.

Les actifs dépréciés

Les périodes de crise peuvent se révéler positives pour certains placements et moins bonnes pour d'autres. C'est le cas de certains actifs qui se déprécieront probablement en 2024.

Avant toute chose, rappelons que la dépréciation d'un actif est la résultante d'un constat simple : la valeur actuelle de l'actif (son prix de vente) est inférieure à sa valeur dite brute (sa valeur d'entrée au patrimoine, au portefeuille, sa valeur d'achat).

Le secteur immobilier physique ou papier est la classe d'actifs la plus touchée. La hausse des taux, le resserrement des politiques de prêts immobiliers pour les particuliers investisseurs a eu un impact certain sur le marché :

- -5,4% en 2023 pour les biens parisiens par exemple

Ce n'est pas tout, les nouveaux modes de travail avec l'essor du télétravail notamment depuis la pandémie de Covid-19, pénalisent aussi l'immobilier professionnel (bureaux et commerces). Les prix baissent, nombreuses SCPI ont vu le prix de part se contracter, rendant impossible la sortie de nombreux investisseurs faute de liquidité suffisante.

Les actifs à surveiller en 2024

Les incertitudes économiques et géopolitiques seront encore sur le devant de la scène en 2024 et donneront le la sur les marchés financiers. Il faudra donc diversifier votre portefeuille pour obtenir de belles performances cette année encore, en comptant sur des actions de fonds de portefeuille (les valeurs sûres au fil des ans), des actions de croissance (pour chercher du profit), des obligations pour sécuriser à terme et pourquoi pas ajouter un peu de valeur refuge comme l'Or.Étonnant vous vous dites peut-être, car en temps normal, si les taux des banques centrales augmentent, l'or se déprécie et inversement. Cette année, l'once d'or a connu une croissance de +14% dépassant à plusieurs reprises la barre symbolique des 2000$ l'once. Porté par réserves importantes faites par les différentes banques centrales, l'Or à encore une carte à jouer pour 2024.

Des valeurs comme les cryptomonnaies sont également à surveiller, avec un joli rebond enregistré pour le Bitcoin (BTC) notamment en cette fin d'année expliqué par l'anticipation par les investisseurs, de la fin du cycle de hausse des taux, favorisant ainsi l'ensemble des actifs “risqués” comme les cryptomonnaies. Les cryptomonnaies sont donc à surveiller de prêt également en 2024 avec de nombreux événements qui pourraient faire basculer dans un sens comme dans l'autre ces actifs : le halving Bitcoin courant avril / mai 2024, le lancement de produits régulés par la SEC (premier ETF au comptant sur Bitcoin). La sécurité de ses placements sera cependant à surveiller, les récentes affaires de CZ pour Binance notamment, montrent encore de grandes lacunes de ce côté-là.

Conclusion

2024 s'annonce une fois de plus, une année complexe sur les marchés, mais avec de belles performances à aller chercher. En combinant une diversification de vos actifs d'un point de vue sectoriel, géographique, ou de produits, vous pourrez développer une stratégie d'investissement solide pour devenir un trader rentable. Chez ALTI TRADING, nous encourageons nos traders à construire une allocation d'actifs propre à leurs objectifs et à la réajuster s'ils évoluent. Toutefois, il est important de souligner que le trading et l'investissement sur les marchés financiers comportent toujours des risques et qu'aucune stratégie n'est infaillible. Une formation adéquate et une pratique régulière sont essentielles pour réussir. Garder le cap, même si cela est parfois plus facile à dire qu'à faire notamment lorsque les marchés connaissent une forte volatilité, est primordial. Il est avéré que réaliser des modifications régulières de ses allocations stratégiques ne crée que très rarement de la valeur.